周一早盤兩市低開高走，午后大盤橫盤整理，逾六成交易個股飄紅。截至收盤，滬指漲0.54%報3171.24點，深成指漲0.41%報10331.79點。 盤面上，各板塊漲多跌少，軍工、電力、醫療等板塊領漲兩市，農業、釀酒等板塊跌幅居前。 周一開盤A股走勢與上周五幾乎如出一轍：兩桶油等權重逆勢上漲，中小創繼續疲軟。但在上周五空頭動能充分釋放后，市場多空力量對比發生扭轉，多頭趁勢反攻，滬指急速拉升引領兩市迎來開門紅。相信這背后與這樣一則被忽視的利好密不可分。 之所以說是被忽視，是因為近期市場關注點都在監管層的態度上，畢竟前期重拳打"妖精"的一幕仍記憶猶新。但事實上，消息面最新傳出廣西400億養老金委托社保基金進行投資，這也讓一直"雷聲大，雨點小"的養老金入市無疑邁出了實質性一步。在其先頭部隊即將入市這一利好消息的刺激下，市場迎來了一波急速拉升。 而隨著兵器集團、 石油、鐵路等多個難啃的"硬骨頭"混改破冰的消息傳出后，兩市就開啟了瘋狂炒地圖模式，東北、上海、深圳等各省市地方的國央企改革題材接力掀起漲停潮：如兵器集團旗下四大上市公司紛紛拉板，其中長春一東更是區間漲幅超過30%;再如已經走妖的軍工股湖南天雁，遭到資金的瘋狂追捧，上演五天四板的神話；再如股價近期調整充分，底部放量直接漲停的甘肅電投。由此可見，隨著國央企混改步伐實質性加快，其強者恒強的賺錢效應勢必吸引資金前赴后繼，而股價前期調整充分且混改方案超預期的相關題材股勢必首當其沖迎來一波強勢反彈行情，是投資者進行冬播春收絕佳的投資品種。 與此同時，我們注意到，在IPO進一步提速發行及大股東減持潮雙重壓力下，中小創估值持續承壓。而春節前增量資金入場規模有限，所以中小創走勢疲軟可能成為常態化，這背后也反映出主力資金的偏好在發生變化，純講故事沒有業績支撐且估值高企的題材股勢必被主力拋棄，近期走勢已充分表明資金陸續從題材股涌出并流入有政策支持且估值相對較低的藍籌上。 |
